資產負債表的流動性越高越好

資產負債表的流動性越高越好

流動比率及酸性比率（Current Ratio and Acid Ratio）
流動比率 = 流動資產 / 流動負債
酸性比率 = （流動資產- 存貨）/ 流動負債

這兩項比率是用來評估公司短期流動性的指標。流動比率是針對流動資產（Current Assets,通常是指存貨、應收賬款，以及現金）和流動負債（Current Liabilities）進行比較。

流動負債包括短期銀行負債、應付賬款，以及其他比須在短期內支的金額。

酸性比率（Acid Ratio）大體上和流動比率一樣，但是並不包含流動資產中的存貨項目，因為在保守的估計下，存貨可能無法以全額價格出售。

投資人對資產負債表流動性較高（擁有充裕的現金，而且流動資產遠超過流動負債）的公司會感到較為放心，但是也有很多績優公司並不符合這樣的標準。

至于低流動比率及低酸性比率是否值得憂慮，則要視公司的業務性質、市場定位，以及存貨是否易于銷售而定。

應收賬款收現天數及應付賬款付現天數（Debtor Days and Creditor Days）

應收賬款收現天數 = 應收貨款 x 365 / 銷貨收入
應付賬款付現天數 = 應付貨款 x 365 / 銷貨成本

這兩項比率是針對流動資產與流動負債的組成情形提供更深入的觀察，應收款項（應收賬款）及應付款項（應付賬款）是其中的重要組成成分。

應收賬款代表顧客積欠公司的金額，應付賬款則是公司拖欠供應商及其他人的帳單金額︰而應收賬款收現天數及應付賬款付現天數，則是將應收賬款與應付賬款和公司的營收連結起來的方式之一。

這兩項數字是衡量一家公司能多快付清貨款，以及公司給予客戶多大的信用規模。從而得知公司的資金週轉狀況。

存貨週轉天數及存貨週轉率（Stock Days and Stockturn）
存貨週轉天數 = 存貨x 365 / 銷貨收入
存貨週轉率 = 銷貨收入 / 存貨

存貨週轉天數是將公司的存貨水準和年度銷貨收入相比較，並以天數的形式表示。這項比率有時候也稱為存貨週轉率，則是以次數的形式來表示，即存貨在一年內的週轉次數。

如果是以存貨週轉天數來表示，那麼天數越低代表越有效率。如果是以存貨週轉率來表示，則數字越高越好，因為這代表存貨周轉越快，且更有效率。

應收賬款收現天數、應付賬款付現天數，以及存貨週轉天數或存貨週轉率，有時又稱為營運資金比率（Working Capital Ratios）。這些數據是用來衡量經營團隊降低積壓在未出售存貨、未收現貨款或未付現款項等3項資金方面的效率有多高。